Three Market Indicators for A-Share Trend — Full Breakdown & Transcript

[00:00] 如果有一个指标可以在一定程度上判断市场宏观走势 你想不想知道它是什么 如果本期视频会介绍三个这样的指标 好多告诉你它的算法和用法 你想不想学呢 大家好 我是专注于量化投资的行不行 经常有人问我大盘行情会怎么走

[00:14] 这个是谁也没法知道的 谁说自己能百分百预测 那大概就是骗子 我们自己也更倾向于用一些指标去观察大盘 并具体的未来做出一些谨慎的判断 这些指标在某往期视频中也有分享过 比如说百分之五成交额占比

[00:27] 创六是新高新低比 股权风险溢价率等等 感兴趣的可以去看看这些视频 本期视频就带给大家介绍几个 我们自己常用的 用于观察大盘的指标 深层这些指标的数据和代码 也已经给大家整理好了

[00:39] 不需要你自己带 额外去忙活了 并且我们还把这些指标 都上线到了自己的网站上 后面会持续更新 方便你直接观测它们 如果你是相关的数据 和在哪感兴趣的话 可以将屏幕列在小 或者这里评论区 我的微信 都是可以直接发给你的

[00:51] 好 话不多说 我们就开始今天的分享 这个指标很容易理解 就是你去看市场上有多少个股票 它连续十个交易都是在上涨或者在下跌

[01:05] 它们占全市场股票的比重越是多少 因为如果一个股票连续多个交易在上涨 那至少说明它算是比较强势的个股 如果连续上涨的股票越多呢 也能反映出过去一段时间的行情比较稳定

[01:17] 没有太大的反复 整体比较强势 反之啊 如果连续下跌的股票越多 那就说明过去一段时间的行情是持续下跌 甚至都不带回调的 整个市场非常的悲观 需要引起我们的注意 接下来我们就尝试计算一下这个指标

[01:30] 并把它划出来 指标的计算相对来说比较复杂 我们就直接找来A股历史上 全部的历史交易数据 并写好了相应的Python代码 直接运行代码来 就可以得到前面的结果 图中绿色曲线是在指大盘的上证指数 这些年它一直围绕在3000点质地摸动

[01:44] 蓝色曲线就是连涨10日的占比指标橙色曲线是连跌10日的占比指标可以看到在历史上它在0到7之间徘徊可以看出市场上连续多个交易都在上涨或者下跌的股票

[01:56] 其实占比并不是那么很多 即使在熊市 或者牛市最疯狂的时候 也不会超过7% 我们接着仔细来看一下 连涨指标 这个指标的几个高位 基本都出现在 上涨行情的前中期阶段

[02:09] 反而在牛市的末期 它的值会相对来说降低 这个也和我们很多的经验 是相吻合的 比如说在牛市初期 更多的是头涨 到了中后期 反而会出现升化 连续多日上 我们股票数量就只减少

[02:21] 这个时候你可能需要当心了 而连接指标的几个历史高位 都出现在大牛市结束后的熊市中 经历过牛市转熊市的朋友们 应该知道 这个阶段市场回头的复苏 一般都是很快的 所以如果前一段时间的行情较好

[02:34] 但连接指标只是出现了新高 那就其实也就在告诉我们 大概率来说 上涨行情已经结束了 我们完全可以通过观察这个指标 来确认牛市是否已经完全终结 当然这个指标还有很多其他的用法

[02:46] 你可以自行探索 去寻找它更多的意义和方向 并且你也可以不光局限的 寻找连续10个交易日上涨或者下跌的股票 也可以去看连续5个或20个交易日的情况下 指标是如何分布的 这些你都可以拿了我的数据和代码之后

[03:00] 简单的修改一下 就可以自己进行探索 第二个我们常用的指标是市场宽度指标 这个名字听上去很高大上 但它构成的原理其实很简单

[03:12] 有一定交易经验的朋友们都知道 如果股票的收盘价大于20日均线以及上 就说明它短期内的表现比较强势 有一定的上升趋势 投资者对这些股票未来是看好的 那如果在一个行业当中

[03:24] 这样的股票越多 也越说明这个行业的关注度越高 那我们的市场宽度指标呢 就是分别计算出每个行业中 各股收盘价大于它最近20日交易的均价的比例是多少 以此区分出每个行业的关注度和热度比如说今天在医药行业当中总共有100只股票其中30只的股票呢它的收盘价大于20的均性那么医药行业的市场宽度指标

[03:46] 就是30% 我们呢同样借助A股的历史数据 和派生代码来计算 可以很方便的算出 每一个行业每一天的市场宽度数据 那么为了更方便的展示这个数据结果 我们使用到了热力图

[03:58] 以此来更直观的进行观察 我们运行一下代码 看看结果如何 从中的行业划分呢 我们参照的是3万一级行业指数 对应了A股31个最基础的大类行业 图中不同数字区间的颜色也各不相同

[04:10] 越接近蓝色市场宽度指标越小 越接近红色则越大 意味着这个行业中的股票收盘价 大约差20均线的比例越高 也说明了对应行业的火热程度有多高 比如9月19号这一天

[04:22] 房地产和非营金融行业 简直就是万难从中一点红 市场宽度高达89%和84% 这就很有意思了 不仅说明他们是当前市场上最火爆的行业 还意味着当前市场很低迷

[04:34] 只有个别行业表现的很不错 而到了9月24号开始 所有行业都开始天然红色 之后几天更是全市场一片红 也渐渐说明了当下市场的火爆 呈现出各个行业的普及的行情 而不像2020年那种结构性的流逝

[04:48] 所以我们可以很方便的就用这个市场宽度日历图 来找到当下市场最热门的行业 也可以一眼看出市场处于普遍上涨的阶段 还是普遍低迷 只有几个行业有行情的阶段 当然了市场宽度指标的用法还有很多

[05:01] 大家可以将评论简表或者这里评论区我的微信 找我拿到数据和代码之后体验一下 开发出它不同的功能 第三个指标是融资买入占比指标

[05:13] 经常做交易的朋友应该听说过融资融券交易 融券我们在之前的视频详细讲解过 感兴趣的可以去看一下这期视频 至于融资你可以简单的理解为 券商借你底钱来进行炒股

[05:25] 也就是说他允许我们使用杠杆比如说你只有10万的本金你就可以向券商借20万甚至更多去进行交易所以融资资金通常被认为是杠杆资金并且是被官方允许的杠杆而且由于开通融资账户的性质比较高

[05:38] 杠杆交易的风险比较大 一般进行融资交易的投资者 也在一定程度上被市场认为是更成熟的投资者 代表着聪明钱 然后交易所在每天开盘前 都会公布前一天全市场融资买入的金额和剩余的额度

[05:52] 我们就用融资买入额 去处以全市场的成交额 得到一个融资买入数据占比 比如说当天大盘的成交额是2万亿 而融资买入额是1500亿 那么两者相除 就是我们要借账的比例

[06:04] 因为如果认为融资金额是聪明钱的话 那么当它大幅买入的时候 可能预示着市场有赚钱机会的存在 当然这只是假设 我也认识很多玩融资的 本质其实都是赌狗 我们还是要借助数据的拍分代码

[06:16] 自己计算一下市场每天的融资买入比 看看这个指标有没有我们想象的那么好 但把运行结果如出所至 可以发现在历史上 代表融资买入占比指标的成熟曲线 和代表上证指数的蓝色曲线

[06:28] 走势还是比较接近的 基本处于同涨同跌的状态 但是在2015年的大牛市当中 融资资金的高点是领先于指数的 但牛市高点前有明显的提前撤退迹象 这波槽点的操作

[06:40] 确实可以放得上去冲进去 当然你不仅可以用这个指标去观察市场 也可以尝试去构建相关的量化策略 这些都是有尝试价值的 好 这次本期视频就给大家分享了 三个长度的市场观察指标 外方面大家可以随时观测

[06:52] 我们也把它们都上线到了自己的网站上 上面会实时展示这些指标 你点击后就可以看到这些指标 对应的曲线和值 并且还可以自己划算时间做研究 非常的方便 业内人也有专门人维护

[07:04] 每天都会更新最新的数据 都是可以直接查看的 如果你需要这个网址的话 可以加评那些点 或者置顶评论区我的微信 都是可以直接给他发给你的 最后大家如果想看更多的观察市场的指标 也欢迎多多点赞

[07:16] 点赞多的话 我们后续就会分享更多类似的指标 点赞太少的话 可能就不会有后续的更新了